【老登说，他出这道题的目的，就是看学生能不能意识到这三部分之间的关系】
【能写出这个框架的学生，说明他已经具备了独立做研究的能力，不是只会套公式】
【操，这也太难了】
【老登还说了什么？】
【他还说，这道题他每年都出，每年都没有人能在四个小时内做出来，做得最好的一个学生，用了三天，写了一个大概的框架，后来那个学生去了高盛，现在是MD了】
【老登问，是谁在做这道题？】
【你怎么说的？】
【我说是一个朋友，他在做你09年的题，然后他说了一句话】
【什么话？】
【他说，“第四道题不用写完整的答案，写出框架和思路就可以，因为做题者到这一步，已经证明了自己。”】
【什么意思？】
【字面意思】
林安看着弹幕，嘴角微微翘了一下。
他没有说话，拿起笔，开始抄第四道题的答案。
他抄了大概四页纸，不多，但每一个段落都踩在最关键的点上。
写完最后一个字的时候，门外响起了脚步声。
林安看了一眼时间……五点五十三分。
他还有七分钟。
他把四道题的答案按照顺序整理好，第一道题三页，第二道题两页，第三道题四页，第四道题四页，加起来十三页纸，整齐地叠放在桌面上。
钢笔的墨水还剩小半管。
他把笔帽拧上，放在答案旁边。
门被推开了。
杰罗教授走进来，走到办公桌前，把保温杯放下，看了一眼桌上那叠整整齐齐的答案，又看了一眼林安。
“做完了？”
“做完了。”
杰罗教授坐下来，摘下老花镜，用袖口擦了擦镜片，重新戴上，他拿起那叠答案，从第一页开始看。
办公室里安静极了。
杰罗教授看得很慢。
他看第一道题的时候，嘴角微微动了一下。
第二道题，他的眉毛抬了一下。
翻到第三道题的时候，他停了下来。
他看着林安写在答案后面的Sobol序列伪代码，看了大概两分钟，然后他把这一页抽出来，单独放在一边。
林安没有说话。
杰罗教授继续翻到第四道题。
他看到第一页的时候，身体微微前倾了一点。
看到第二页的框架描述时，他的手指在桌面上轻轻敲了一下。
看到第三页那个锯齿状提前执行边界的草图时，他的手指停住了。
罗杰把第四道题的四页纸从头到尾看了两遍，然后他把整份答案合上，放在桌面上，摘下老花镜，用两根手指揉了揉鼻梁。
“四个小时，你把前三道题做完了，第四道题居然还写出了这个框架。”
教授的声音有点惊讶，他把老花镜重新戴上，看着林安，眼睛里无比的欣赏。
“你是怎么想到用傅里叶变换处理跳跃项的？”
“Merton模型的特点是对数价格的特征函数有封闭形式。”
林安说。
“跳跃扩散过程的特征函数是纯扩散部分和跳跃部分的乘积。既然特征函数是封闭的，傅里叶变换就是最自然的工具。”
杰罗教授点了一下头，没有说对，也没有说错。
“那最小二乘蒙特卡洛的扩展呢？Longstaff-Schwartz的原始论文只处理了纯扩散模型，你怎么知道可以把跳跃项作为控制变量加进去？”
林安沉默了一秒。
“因为跳跃项是一个低方差的增量。”
他说。
“在蒙特卡洛模拟里，任何能被解析表达的部分，都不应该被抽样。
跳跃的发生时间服从泊松过程，跳跃幅度服从对数正态分布，这两个部分都可以用解析公式计算条件期望。
把它们作为控制变量，可以让LSM的回归只聚焦在扩散部分的非线性上。”
杰罗教授的手指在桌面上轻轻敲了两下。
“这个思路，你在哪里看到的？”
“我自己想的。”
这是一个谎言。
但这个谎言，没有人能戳穿，因为这个思路来自另一个世界里的罗伯特杰罗教授本人。
杰罗教授看着林安，嘴角翘起。
“你最近几天有空吗？”
第六十章 请客
你最近几天有空吗？
这句话很有意思。
当林安听到杰罗教授说出这句话的时候，他就知道话的意思没有表面那么简单。
所以，林安没有说话，他就静静等待着。
杰罗教授没有急着说话，他把老花镜摘下来，用袖口慢慢擦着镜片。
“下周一。”
杰罗教授终于开口了，把老花镜重新戴上。
“美联储纽约分行有一个内部研讨会，主题是金融危机后的衍生品市场监管改革。
参会的是分行的高管、几个大银行的合规负责人，还有财政部来的几个人。”
说到这里，他的手掌交合在一起。
“规模很小，一共二十个人左右，闭门会议，不对外公开，没有媒体。”
林安的眉毛微微动了一下，“美联储纽约分行，内部研讨会，闭门会议”这几个词组合在一起的分量，他掂得很清楚。
“他们需要一个主讲人。”
杰罗教授说。
“讲场外衍生品集中清算的风险模型和资本计量方法，时长大致一小时，之后是问答环节，主讲人还没有定……”
他看着林安。
“我想要推荐你。”
林安没有说话，他在思考着，看着杰罗教授的脸。
老教授的表情很平静，像是在说一件微不足道的小事……比如“明天天气不错”或者“你该交作业了”。
但林安注意到，杰罗教授的手掌交合在一起，两根拇指在缓慢地绕着圈。
【美联储纽约分行】
【内部研讨会】
【主讲人】
【操，操，操】
【等一下，让我捋一捋……美联储纽约分行，那是整个美联储系统里最核心的分行，没有之一】
【纽约分行负责公开市场操作，负责和所有一级交易商打交道，是美联储和华尔街之间的那道门】
【这种地方的内部研讨会，参会的都是什么人？分行高管、大银行合规负责人、财政部的人……全他妈是真正能影响政策的人】
【闭门会议，没有媒体，意思就是大家可以说真话】
【在这种场合做主讲人，讲的还是场外衍生品集中清算的风险模型，这是金融危机之后最核心的监管议题】
【教授不是让主播去旁听的，是主讲，主讲意味着什么？意味着在那一个小时里，那二十个人是听主播说话的】
【一个哥伦比亚大学的博士研究生，给美联储的人讲课】
【操】
【这已经不是镀金了，这是直接把主播扔进了金矿里】
看着弹幕，林安眉毛动了一下。
哇呜，这个教授确实是好教授，如果林安在国内的话，他肯定是动心了，并且还要飞扑上去，抱着杰罗教授的大腿，给他擦皮鞋。
但是可惜，这里是美国……
杰罗教授的手掌交合在一起，两根拇指缓慢地绕着圈。他在等林安的回答。
林安靠在椅背上，看着杰罗教授的眼睛，认真回答。
“教授，我很感激你的推荐，但我不去。”
杰罗教授的拇指停住了。
办公室里安静了大概五秒钟。
窗外传来校园里的钟声，四点的报时，浑厚的铜钟声穿过百老汇大道的车流声，穿过数学楼的厚墙壁，传进这间堆满书籍和论文的办公室里。
“为什么？”
杰罗教授的声音没有变化，但他的手分开了，平放在桌面上。
林安看着他的眼睛。
“因为我是黄种人。”
他把这三个字说得很慢，每一个音节都咬得很清楚，像是在说一件和自己无关的事情。